Quiebran Bancos en EEUU: Pánico en el Gallinero

Está ocurriendo algo extraordinario, están quebrando bancos en Estados Unidos. Un pseudo cisne negro como dirían los economistas.

La cuenta va en 3: Silvergate Bank, Signature Bank y Silicon Valley Bank.

El primero fue Silvergate Bank el miércoles pasado. Murió porque en 2021 estábamos con el mercado cripto en máximos históricos y las entradas de dinero eran abundantes. Sin embargo, el mercado bajó y la inflación llegó a ser la más alta en 40 años en los Estados Unidos. La FED aumentó las tasas de interés (para controlar la inflación) y esto logró que cayera el valor de los bonos en los que Silvergate había invertido. Las personas se dieron cuenta y comenzaron a sacar su dinero del banco, lo que obligó al banco a vender sus inversiones con pérdidas. Más retiros, más perdidas. El banco quebró.

El segundo fue el Silicon Valley Bank (SVB), el 16vo más grande de EEUU. La historia se repite, durante años, los bonos eran considerados una inversión "segura" gracias a las bajas tasas de interés. Todo se derrumbó con la alta inflación en Estados Unidos. Aunque esto no debería ser un problema para los bancos que tienen inversiones en bonos, porque se supone que están cubiertos contra las tasa de interés. El SVB tuvo que vender una cartera de bonos por valor de USD $21 mil millones para cubrir sus necesidades de liquidez debido a retiros masivos por un total de USD 42 mil millones. Como resultado, la venta de bonos resultó en pérdidas enormes. El banco quebró.

El tercero, Signature Bank. Cerrado este domingo por la FED. La decisión se tomó en consulta con el presidente Joe Biden como medida "preventiva" para evitar más corridas bancarias ¿Parche antes de la herida o quiebre forzoso? Solo el tiempo lo dirá.

¿Existirán más bancos en condiciones similares? Al parecer sí.

Bancos en EEUU tienen perdidas acumuladas cercanas a los US $620 billions según la FDIC (Corporación Federal de Seguro de Depósitos)

Todo sigue muy fresco aún para sacar conclusiones. De todas formas, el punto más importante se relaciona con los incentivos y las reservas fraccionadas del actual modelo bancario tradicional ¿Cuál es el incentivo real de los bancos a no tomar inversiones riesgosas asociadas a mayores retornos? Queda en duda. Total, se imprime dinero y se rescatan los bancos.

Bitcoin fue creado para momentos como este. Una alternativa a los vicios clásicos del sistema monetario tradicional. Dinero duro de internet hecho para personas.

Las personas ya vieron al zorro, se dieron cuenta que no es cripto.